◎记者 陆海晴
根据最新发布的行业报告数据，我国公募基金投资管理规模接近1200亿元，涉及440万个账户。业内人士表示，基金投资在一定程度上帮助投资者减少追涨杀跌行为，提高收益。加快买方投资模式转型已成为行业共识。同时，个人养老业务也将为基金投资注入新的发展动力，未来的发展空间值得期待。
95%是小微账户
近日，中国社会科学院国家金融与发展实验室与蚂蚁集团研究院联合发布了《投资业务全球实践与中国展望》。根据报告数据，截至2022年9月底，共有60家机构获得基金投资咨询试点资格，包括25家基金及基金子公司、29家证券公司、3家第三方销售机构和3家商业银行。54家试点机构已展业，涉及440万个账户，95%为小微账户(10万元以下)，总管理规模近1200亿元。
具体来说，大多数基金投资机构都推出了相应的投资品牌，主要从事网上渠道业务，采用全权委托模式，主要服务于个人投资者。投资门槛基本集中在500元至1000元之间。基于资产管理规模，费率主要在每年0.15%至1.5%之间。此外，从参与基金投资的投资者群体来看，中等风险偏好具有明显的特点。
从之前多家基金投资机构交出的成绩单来看，基金投资业务在一定程度上帮助投资者获得更长的时间。根据中欧财富和蚂蚁金融智库联合发布的试点三周年 截至去年年底，基金投资业务发展白皮书(2022)近三年平均持有时间为449.7天，而普通投资者平均持有时间为266.2天。同时，近一年基金投资持有人平均收益率高于普通投资者近7个百分点。
“基金投资顾问业务是解决复杂金融产品与人们财务需求之间矛盾的解决方案。其核心是帮助投资者实现可持续回报，追求账户总资产的有效复利。”兴证全球基金投资顾问业务负责人黄鼎军表示，基金投资顾问建立了“以客户利益为核心”的新型财富管理模式，适度抑制投资者追涨杀跌，增强长期投资的可能性。
行业迎来了新的规范
近日，基金投资咨询业务也迎来了新的行业规范。3月3日，中国证券投资基金行业协会发布了《公开募集证券投资基金投资咨询服务协议内容及格式指南》（以下简称《服务协议》），明确了基金投资咨询服务模式及内容、基金投资咨询服务相关费用、管理基金投资咨询服务内容、基金投资咨询机构及基金投资咨询人员禁止行为等。
同日，中国证券投资基金行业协会还发布了《公开募集证券投资基金投资顾问服务风险披露内容及格式指南》（以下简称《风险披露》）。
中金公司分析师张帅帅表示，“服务协议”涉及基金投资和展览行业的许多环节和关键要素，强调保护客户权益，深入了解客户两个主题，反映了以客户为中心的起源。”“风险披露”为机构提供了一个范式，强调投资机构应遵循客户利益优先的原则，但不得承诺收入性能或资本保护，具有一定的投资者教育效果，有利于机构与客户之间形成良性的咨询关系。
在许多业内人士看来，虽然与海外相比，中国的基金投资咨询业务仍处于起步阶段，但随着行业规范的出台，基金投资咨询行业的未来发展值得期待。
中国证券投资基金行业协会秘书长陈春燕认为，在公开发行基金行业蓬勃发展的背景下，作为买方代理的基金投资顾问，为投资者选择基金和管理账户的重要性越来越突出。目前，基金投资顾问业务仍处于试点阶段，业务发展模式仍在探索和完善。整个行业需要继续加强对投资顾问体系的探索，建立各级客户服务体系。
个人养老金业务将为基金投资顾问的发展带来巨大的机遇。富达国际中国董事总经理黄晓波表示，基金投资顾问业务和个人养老金相互促进，两者非常一致。从营销、客户服务和投资者教育的角度来看，个人养老金特别适合用买方投资顾问模式而不是传统的卖方模式来推广。
未经数字化报网授权，严禁转载或镜像，违者必究。
特别提醒：如内容、图片、视频出现侵权问题，请发送邮箱：tousu_ts@sina.com。
风险提示：数字化报网呈现的所有信息仅作为学习分享，不构成投资建议，一切投资操作信息不能作为投资依据。本网站所报道的文章资料、图片、数据等信息来源于互联网，仅供参考使用，相关侵权责任由信息来源第三方承担。
Copyright © 2013-2023 数字化报（数字化报商业报告）
数字化报并非新闻媒体，不提供新闻信息服务，提供商业信息服务
浙ICP备2023000407号数字化报网（杭州）信息科技有限公司 版权所有